Douglas McGrath comenzó su carrera como guionista para Saturday Night Live. Luego coescribió
Balas sobre Broadway (Bullets Over Broadway, 1994), con
Woody Allen, por cuya labor ambos fueron nominados al Oscar. Asimismo, coescribió y codirigió
Lío en La Habana (Company Man, 2000), con Peter Askin. Douglas McGrath efectuó su debut como director en solitario con su adaptación de
Emma, de Jaune Austin (Emma, 1996), en la que son protagonistas
Gwyneth Paltrow, Jeremy Northam,
Ewan McGregor y
Toni Collette; la Asociación de guionistas le nominó como Mejor guionista por este film.
Más tarde, adaptó y dirigió
La leyenda de Nicholas Nickleby (Nicholas Nickleby, 2002), según la obra de Charles Dickens, protagonizada por
Jamie Bell,
Christopher Plummer,
Jim Broadbent,
Juliet Stevenson, Nathan Lane, Barry Humphries, Tom Courtenay,
Anne Hathaway y Alan Cumming. La National Board of Review la premió con el Mejor reparto de conjunto, además de recibir una nominación al Globo de Oro a la Mejor película.
Douglas McGrath ha escrito varios ensayos sobre arte y política para The New York Times, The New Yorker, The New Republic, y Vanity Fair.